...

Денежно-кредитный сектор

Исследования Материалы 1 июля 2008 12:09 (UTC +04:00)

Основные тенденции в различных сегментах денежно-кредитной системы в мае 2008 года:

•Объем денежной массы М2 увеличился;

•Банки Азербайджана увеличили кредитование экономики;

•Депозитная база азербайджанских банков вновь выросла;

•На фондовом рынке проводились торги по размещению ГКО, НБА продолжил практику размещения краткосрочных нот на площадке Бакинской фондовой биржи.

Валютный рынок и курс маната

По итогам мая официальный обменный курс национальной валюты вырос на 32 пункта. Обменный курс азербайджанского маната за месяц с 0,8280 манатов за 1 доллар упал до 0,8248 манатов за 1 доллар США.

Обменный курс снижался не поступательно, претерпевая различные колебания. Максимальный и минимальный курсы были зафиксированы 9 и 27 мая, а колебания между максимальным и минимальным значением, соответственно, составили 74 пунктов

По итогам мая курс евро в Азербайджане упал на 114 пункта (с 1,2945 маната за евро до 1,2798 маната за евро), но процесс также не был поступательным. Месячный минимум курса - 1,2696 EUR/AzN был достигнут 8 мая, месячный максимум курса - 1,2991 EUR/AzN был достигнут 22 мая.

Биржевой курс национальной валюты в отчетном месяце укрепился на 0,37% - с 0,8273 до 0,8242 за 1 USD. В результате средневзвешенный курс маната по отношению к доллару США составил в мае 0,8253 AZN за 1 USD, тогда как по итогам апреля он был равен 0,8285 AZN. С начала года средневзвешенный биржевой курс маната к доллару США вырос на 1,15%, а за последний год - на 3,1%.

По итогам торгов в валютной секции Бакинская Межбанковская Валютная Биржа определила пятерку банков - ведущих операторов биржевого рынка СКВ в мае 2008 года. В число банков-лидеров биржевого валютного рынка в соответствии с долей заключенных ими сделок в общем обороте торгов валютной секции вошли Международный Банк Азербайджана, ОАО "Unibank", акционерно-коммерческий банк "Капитал Банк", ЗАО "Банк Стандард"и акционерно-коммерческий банк "Банк Республика". В соответствии с этим ниже приводится список банков - ведущих операторов биржевого рынка СКВ в мае 2008 года.*

БАНКИ в % ОТ ОБЩЕГО ОБЪЕМА
Международный Банк Азербайджана 26,52
"Unibank" 12,38
"Капитал Банк" 11,05
"Банк Стандард" 8,54
"Банк Республика" 6,72

*В данных не учитываются сделки Национального банка Азербайджана.

Как видно, в мае вновь Международный банк Азербайджана стал лидером на валютных торгах Бакинской межбанковской валютной биржи. Международный банк Азербайджана лидировал на биржевом валютном рынке Азербайджана в 2003 году (декабрь, ноябрь, сентябрь, июль, август), 2004 году (исключая октябрь), в течение января-ноября 2005 года (исключая декабрь), 2006 году (исключая апрель и май), в январе-декабре 2007 года (исключая март, апрель, май и сентябрь) и в январе-мае 2008 года. На долю МБА приходилось 26,52 процентов от общего объема заключенных сделок. На долю остальных дилеров приходится около 40% оборота валютной секции биржи.

Всего в торгах валютной секции BBVB в мае 2008 года приняло участие 27 банков. В отчетном месяце в "Биржевой Электронной Системе Торгов" (БЭСТ) проведено 40 торговых сессий и зарегистрировано 124 сделок. Объем торгов валютной секции в отчетном месяце составил 154,175 миллиона манатов или 186,811 миллиона в долларовом эквиваленте. Оборот по инструментам EUR/AZN и RUR/AZN составил 616,797 тыс. манатов. В сравнении с показателями апреля 2008 года в отчетном месяце объем торгов в валютной секции оказался меньше на 7,41 миллиона манатов или 4,58 процентов, а среднедневной оборот в биржевой электронной системе торгов, наоборот, вырос с $8,865 до $9,341 миллиона. Средний объем каждой сделки при этом составил в мае $1,507 против $1,512 миллиона в апреле. Таким образом, небольшое падение объемных показателей связано с малым числом рабочих дней и соответственно торговых сессий. В то же время, в сравнении с показателями мая 2007 года в валютной секции наблюдался рост объемов в 5,72 раза. В целом по итогам января-мая этого года оборот валютной секции вырос в сравнении с прошлогодними показателями за тот же период в 2,2 раза, составив более 856,735 миллиона манатов или 1,025 миллиарда в долларовом эквиваленте.

Денежный рынок

По данным Национального банка Азербайджана, денежная масса в расширенном понимании (М3) в январе - мае 2008 года составила 6829,4 млн. манатов, увеличившись по сравнению с аналогичным периодом 2007 года на 80,2 процентов. Увеличение расширенной денежной базы в течение января-мая составило на 20,87 процента.

Денежная масса (М2) в январе-мае составила 4598,3 млн. манатов, увеличившись на 82,15 процентов по сравнению с аналогичным периодом 2007 года. В структуре денежного агрегата М2 произошли определенные качественные изменения и значительный рост в денежных агрегатах произошел в основном за счет безналичного оборота.

Денежный агрегат М1 к 1 июня 2008 года составил 3716,4 млн. манатов, а наличные деньги в обращении М0 - 2971,5 млн. манатов.

Параметры денежного рынка

БАНКИ в % ОТ ОБЩЕГО ОБЪЕМА
Международный Банк Азербайджана 26,52
"Unibank" 12,38
"Капитал Банк" 11,05
"Банк Стандард" 8,54
"Банк Республика" 6,72
Объем, 01.06.08
Денежная масса в расширенном понимании (М3) 6829,4
Денежная масса в манатном выражении (М2) 4598,3
Наличность в манатном выражении (М0) 2971,5
Безналичность в манатном выражении 1626,8

Кредитный рынок

В мае банки Азербайджана увеличили кредитование экономики на 16,2 процента, а в январе-мае по сравнению с аналогичным периодом прошлого года - на 82,9 процентов.

По данным НБА, к 1 июня 2008 года банками было выдано кредитов на 6064 млн. манатов (в том числе 3135,3 млн. манатов в национальной валюте и 2928,7 млн. манатов в СКВ) против 3315,4 млн. манатов кредитов (в том числе 1700,7 млн. манатов в национальной валюте и 1614,80 млн. манатов в СКВ) к 1 июня 2007 года. Из общего портфеля займы и ссуды на 114,1 млн. манатов были просрочены против 109,7 млн. манатов к 1 июня 2007 года. Статистика просроченных кредитов не учитывает аналогичные займы небанковской кредитной организации Aqrarkredit.

Краткосрочные кредиты составили 1865,6 млн. манатов (включая 73,8 млн. манатов просроченных ссуд) против 1427,7 млн. манатов (включая 82,1 млн. манатов просроченных ссуд) к 1 июня 2007 года. За данный период 33,2 процентов краткосрочного кредитования и 50,13 процента просрочек пришлось на СКВ. Долгосрочное кредитование составляло 4198,4 млн. манатов (в том числе 40,3 млн. манатов просроченных ссуд) против 1887,8 млн. манатов (27,7 млн. манатов) к 1 июня 2007 года. За этот период 55,1 процента долгосрочного кредитования и 57,1 процента просрочек приходилось на СКВ.

К 1 июня 2008 года двумя государственными банками были выданы кредиты на 2737 млн. манатов (на 36,17 процентов больше, чем к 1 мая), а частными банками - на 3185,8 млн. манатов (3,9 процента).

Кредитный портфель банков с иностранным участием на начало мая составил 1758,1 млн. манатов (на 5,3 процентов, больше чем к 1 мая), включая 275 млн. манатов кредитов полностью иностранных банков (3,4 процента).

К 1 июня 2008 года средняя ставка по банковскому кредитованию экономики в национальной валюте составила 17,94 процент против 15,63 процентов к 1 июня 2007 года. При инфляции в 19,2 процентов, реальная кредитная ставка приобрела минусовой показатель (-1,26 процентов). Средняя ставка по банковскому кредитованию в СКВ составила 14,07 процентов против 16,25 процентов к 1 июня 2007 года.

К 1 июня средняя ставка по банковскому кредитованию юридического лица в национальной валюте составила 15,86 процента против 15,13 процентов к 1 января и 13,93 процентов к 1 июня 2007 года. При инфляции в 19,2 процентов реальная ставка принимает минусовой показатель 3,34 процента. Средняя ставка по банковскому кредиту корпоративного клиента в СКВ составила 11,51 процента против 13,72 процента к 1 января и 13,97 процента к 1 июня 2007 года.

К 1 июня 2008 года средняя ставка по банковскому кредитованию физического лица в национальной валюте составила 21,05 процента против 20,29 процентов к 1 января и 18,52 процентов к 1 июню 2007 года, а реальная ставка - 1,85 процентов. Средняя ставка по банковскому кредиту индивидуального клиента в СКВ составила 20,61 процентов против 21,7 процентов к 1 января и 21,92 процента к 1 июня 2007 года.

Банковский сектор

В мае депозитная база азербайджанских банков выросла на 4,76 процентов, а в январе-мае по сравнению с аналогичным периодом 2007 года рост данного показателя составил на 71,1 процентов.

По данным НБА, к 1 июня суммарный объем банковских депозитов и вкладов юридических и физических лиц составил 3857,7 млн. манатов против 3183,7 млн. манатов к 1 января и 2254,6 млн. манатов к 1 июня 2007 года. Из этого объема 1626,7 млн. манатов пришлось на манатные средства, а остаток на валюту. За май объем манатных депозитов снизился на 4,06 процентов.

За июнь вклады физических лиц выросли на 0,6 процентов, а объем депозитов юридических лиц на 7,93 процента. По сравнению с аналогичным периодом прошлого года рост депозитов индивидуальных клиентов за январь-май 2008 года составил 162,8 процентов при росте депозитов корпоративных клиентов на 77,6 процентов.

К 1 июня объем вкладов физических лиц в банках страны вырос до 1603,2 млн. манатов с 1 468,4 млн. манатов к 1 января и 985 млн. манатов к 1 июня 2007 года. К 1 июня объем депозитов юридических лиц составил 2254,5 млн. манатов против 1715,3 млн. манатов к 1 января и 1269,6 млн. манатов к 1 июня 2007 года.

К 1 июня на 782,4 млн. манатов (+3,8 процента за месяц) вкладов и депозитов физических лиц осуществлено в национальной валюте, а на 820,8 млн. манатов (-2,3 процентов) в СКВ. Из депозитов юридических лиц 844,3 млн. манатов (-10,36 процента) вкладов осуществлено в манатах, а 1055 млн. манатов (+33,7 процента) - в СКВ.

К 1 июня 2008 года средняя ставка по банковскому депозиту в национальной валюте составила 11,69 процент против 11,36 процентов к 1 января и 10,85 процентов к 1 июня 2007 года. При инфляции в 19,2 процентов реальная депозитная ставка продемонстрировала отрицательное сальдо - 7,51 процентов. Средняя ставка по банковскому депозиту в СКВ составила 9,8 процента против 12,22 процента к 1 января и 12,60 процента к 1 июня 2007 года.

К 1 июня средняя ставка по банковскому депозиту юридического лица в национальной валюте составила 9,86 процентов против 9,68 процентов к 1 января и 9,66 процентов к 1 июня 2007 года, а реальная ставка - (-9,39 процент). Средняя ставка по банковскому депозиту корпоративного клиента в СКВ составила 5,69 процентов против 7,68 процентов к 1 января и 9,14 процента к 1 июня 2007 года.

К 1 июня средняя ставка по банковскому депозиту физического лица в национальной валюте составила 12,82 процентов против 12,47 процентов к 1 января и 11,8 процентов к 1 июню 2007 года, а реальная ставка оказалась равна (-6,38 процента). Средняя ставка по банковскому депозиту индивидуального клиента в СКВ составила 12,94 процентов против 12,5 процентов к 1 января и 12,75 процентов к 1 июня 2007 года.

По данным Нацбанка на первый квартал 2008 года 142 кредитные организации имели лицензию Нацбанка на осуществление банковской деятельности. Из них 96 небанковских кредитных организаций (в течение года не выдано новых лицензий) и 46 банков (предоставлены две лицензии). В стране на сегодня действует 23 банка с участием зарубежного капитала. В семи из них удельный вес иностранного капитала сформирован в промежутке от 50 до 100 процентов, в 14 банках - до 50 процентов и два местных филиала зарубежных банков.

Количество действующих филиалов банков составило 501, увеличившись в течение года на 16 филиалов. Из общего числа 125 - филиалы государственных банков, 376 - коммерческих банков. Количество банков, имеющих местные филиалы, насчитывается 41. Имеется также 95 отделений. Количество структур банков, действующих за рубежом, составляет шесть, из них три представительства, два дочерних банка и один филиал. В Азербайджане также действует четыре представительства иностранных банков. Национальный банк подтверждает, что в процессе ликвидации находится один банк.

Капитализация банковской системы в течение июня улучшилась. Так, в июне капитализация банковского сектора Азербайджана выросла на 7,93 процентов и составила 1349,9 млн. манатов, а в годовом измерении - на 75,8 процентов.

По статистическим данным НБА, на 1 июня капитал 39 банков превысил 10 млн. манатов, что на один банк больше, чем в начале года. Их удельный вес в совокупном объеме капитала всех банков составил 96,1 процентов.

У пяти банков (с удельным весом 3,6 процентов) капитал сформирован в пределах от 5 млн. манатов до 10 млн. манатов, а один банк (0,3 процента) оплатил его в диапазоне от 3,5 млн. манатов до 5 млн. манатов.

Всего в республике действует 46 банков, но Poctbank отчетности не ведет, так как его операции полностью ограничены. С ограниченной лицензией (разрешение на прием вкладов не имеют) работают семь банков. По этой причине они не смогли стать членами Фонда страхования вкладов. [Санкции были введены к банкам из-за несоответствия минимальному размеру совокупного капитала, объявленного на уровне 10 млн. манатов].

Санкции действуют в отношении Kauthar Bank, Euro Bank (бывший АзИнвестБанк) Azal Bank, Credo Bank, Atlant Bank, Birlik Bank, AFBank. Сроки ограничений введены для каждого банка в индивидуальном порядке.

В этом году Национальный банк не планирует выдвигать к капиталу банков новые нормативные требования, но намерен разработать стратегию по дальнейшей их капитализации. В целом, в будущем банки должны придерживаться требования к адекватности капитала, что принято в международной практике.

В рамках разработанного НБА комплекса мероприятий для защиты внутреннего финансового рынка от глобальных кризисных явлений, возможно изменение требования к капитализации (качество активов и адекватность капитала), резервам. НБА уже подготовил связанные с глобальными процессами регуляторные изменения. Новые регуляторные рамки, которые носят в том числе и пруденциальный характер, будут введены после проведения их юридической экспертизы и подтверждения Министерством юстиции правовой корректности новых правил.

Фондовый рынок

В мае 2008 года Министерство финансов провело семь аукционов по размещению государственных краткосрочных облигаций (ГКО). Объявленный объем эмиссии, составляет 41 млн. манатов, но размещено на 33,853 млн. манатов. Удельный вес размещения составил 82,57 процентов. Средневзвешенная доходность по результатам семи аукционов была равна 10,92 процентов годовых. На вторичном рынке зарегистрировано семь сделок на 2,681 млн. манатов.

Национальным банком в течение мая было проведено четыре аукциона по размещению краткосрочных нот. При общем объеме эмиссии по всем четырем аукционам, равным 185 млн. манатов, эмитенту удалось разместить ноты на 115,154 млн. манатов (62,2 процента от объема эмиссии).

Средневзвешенная доходность по результатам аукционов была равна 10,07 процентов годовых. На вторичном рынке в мае совершена 31 сделка по нотам на сумму 54,437 млн. манатов.

В мае на рынке корпоративных акций объем размещений при 11 сделках составил 28,717 млн. манатов, а на вторичном рынке совершены 63 сделки на 42,354 тыс. манатов. По первичному размещению корпоративных облигаций совершены три сделки на сумму 1,102 млн. манатов. На вторичном рынке по 13 сделкам был зафиксирован объем облигаций в $0,380 млн., номинированных в зарубежной валюте, и на 1,087 млн. манатов в национальной валюте.

Лента

Лента новостей